Bitcoin e S&P 500 avançam, Ibovespa recua com risco fiscal

Um rali que já adicionou mais de US$ 1,3 trilhão ao S&P 500 nesta semana continuou em alta, já que os últimos dados econômicos pouco alteraram as apostas em uma série de cortes nas taxas de juros do Federal Reserve.

Todos os principais grupos do índice de ações dos EUA subiram, com tanto as grandes quanto as pequenas empresas superando o mercado mais amplo. Os títulos do Tesouro tiveram pequenos movimentos. Contratos de swap precificaram uma ligeira alta nas chances de uma redução de meio ponto pelo Fed na próxima semana, após um relatório do Wall Street Journal afirmar que os formuladores de políticas estavam considerando se cortariam 25 ou 50 pontos-base.

O índice de preços ao produtor subiu ligeiramente em agosto, depois que os números do mês anterior foram revisados para baixo, e as categorias que alimentam o índice de inflação preferido pelo Fed ficaram estáveis. Dados separados mostraram um aumento nos pedidos de seguro-desemprego.

O S&P 500 subiu 0,8%. O Nasdaq 100 acrescentou 1%. O Dow Jones Industrial Average ganhou 0,6%. Um índice das megacaps “Sete Magníficas” subiu 1,4%. O Russell 2000 avançou 1,2%. A Nvidia Corp. liderou os ganhos entre os fabricantes de chips, embora a Micron Technology Inc. tenha caído devido a um rebaixamento. O Wells Fargo & Co. recuou após notícias de que os EUA estão buscando soluções para os controles de lavagem de dinheiro.

Os rendimentos dos títulos do Tesouro de 10 anos subiram três pontos-base, para 3,68%. Os bunds alemães interromperam uma sequência de sete dias de alta após a presidente do Banco Central Europeu, Christine Lagarde, afirmar que as taxas serão suficientemente restritivas após um esperado corte de um quarto de ponto nas taxas de juros, para 3,5%. O petróleo subiu. O ouro atingiu uma máxima histórica.

Os dados da inflação no atacado seguiram o mais observado índice de preços ao consumidor, que mostrou uma aceleração da inflação subjacente em agosto. No entanto, os formuladores de políticas deixaram claro que estão atualmente focados na fraqueza do mercado de trabalho, que provavelmente será o principal motor das discussões de políticas nos próximos meses.

Bitcoin ultrapassou os US$ 58 mil nesta quinta-feira, impulsionado pelo maior apetite por risco nos mercados e pela expectativa de cortes de juros pelo Fed, apesar dos dados recentes de inflação. Nas últimas 24 horas, o Bitcoin subiu 1,27%, enquanto o Ethereum avançou 0,94%. A alta nas ações de tecnologia também colaborou com o movimento. O Standard Chartered projeta que o Bitcoin pode alcançar novos recordes até o final do ano, dependendo das eleições presidenciais dos EUA. O cenário regulatório mais flexível e a recuperação de fundos negociados favorecem essa previsão.

O Ibovespa caiu 0,48% nesta quinta-feira, fechando aos 134.029,43 pontos, com volume financeiro de R$ 16,5 bilhões, abaixo da média de agosto. A queda foi impulsionada pela piora da percepção de risco fiscal e alta dos juros futuros. Apesar da alta da Vale (+0,90%), o índice foi pressionado pelas quedas da Petrobras e do setor financeiro, incluindo Banco do Brasil, Itaú e Bradesco. Brava Energia liderou as perdas com -5,06%, enquanto Natura teve a maior alta do dia (+3,65%), impulsionada por otimismo no processo de recuperação judicial da Avon nos EUA.